名词解释

第二章 信用

一、名词解释

1、信用：信用是一种借贷行为，在商品经济条件下，这种借贷行为一般表现为以偿还为条件的商品或货币的让渡形式，并且由于商品或货币的所有者暂时转让其对商品或货币的使用权，承借着因此要付给一定利息作为补偿。

2、信用工具：指用来证明债务债权关系的书面凭证，是各种信用挂安息的反应并为其服务。

3、银行信用：是银行以货币形式提供给工商企业的信用。

4、消费信用：是由商业企业、现代银行以及其他信用机构以商品形式向消费者个人提供的信用。

5、经营性租赁：指出租人将自己经营的设备或用品出租的租赁形式，目的在于对设备的使用。

6、融资性租赁：指出租人按承租人的要求购买租赁物，然后再出租给承租人使用的一种租赁形式。

7、商业信用：是企业之间在买卖商品时，以延期付款形式或预付货款等形式提供的信用。

8、租赁信用：是租赁公司或其他出租者将其租赁物的使用权出租给承租人，并在租期

内收取租金、到期收回租赁物的一种信用形式。

9、出口信贷：指出口国银行对出口贸易所提供的信贷，以促进本国商品的出口。

10、卖方信贷：由出口国银行向出口厂商提供贷款，出口商用来向进口商提供分歧付款。

11、买方信贷：是出口方银行直接向进口商或进口方银行提供的信用。

12、商业票据：以商业信用进行交易时所开出的一种证明债权债务关系的书面凭证。

13、银行票据：在银行信用基础上产生，由银行承担付款义务的信用流通工具。

14、利率市场化：是指金融机构在货币市场经营融资的利率水平由市场供求来决定，它包括利率决定、利率传导、利率结构和利率管理的市场化。

15、利率期限结构：是利率与金融资产期限之间的关系，是在一个时点上因期限差异而产生的不同的利率组合。

二、单项选择题

1、由债权人向债务人发出的支付命令书是（ ）

A、商业票据 B、期票 C、汇票 D、支票

2、信用的基本特征是（ ）。

A、无条件的价值单方面让渡

B、以偿还为条件的价值单方面转移

C、无偿的赠与或援助

D、平等的价值交换

3、工商企业之间以赊销方式提供的信用是（ A、商业信用 B、银行信用

C、消费信用 D、国家信用 4、个人获得住房贷款属于（ ）。

A、商业信用 B、消费信用

C、国家信用 D、补偿贸易 5、国家信用的主要形式是( )

A、长期借款 B、短期借款

C、发行政府债券 D、自愿捐助

。

）

6、在多种利率并存的条件下起决定作用的利率是( )

A、差别利率 B、基准利率

C、实际利率 D、公定利率

7、高利贷是一种以( )为条件的借贷活动.

A.价值转移 B.高利借债和偿还

C.价值特殊运动 D.支付利息

8、由非政府部门的民间金融组织确定的利率是（ ）。

A、市场利率 B、优惠利率 C、公定利率 D、官定利率

9、可贷资金利率理论认为，若自然利率低于市场利率，则表明（ ）

A、储蓄增加 B、储蓄减少 C、储蓄不变 D、投资增加

10、古典利率理论的基本观点是（ ）

A、认为利率是由资本的供求决定的

B、认为利率是由货币的供求决定的

C、认为利率是由资金的供求决定的

D、认为利率是由收入的大小决定的

11、流动性片好利率理论认为利率是由（ ）决定的。

A、资本的供求 B、货币的供求 C、资金的供求 D、收入的大小

12、古典利率理论认为，利率与（ ）无关。

A、储蓄量 B、投资量 C、货币量 D、资本供求

13、可贷资金利率理论认为，自然利率是由（ ）决定的。

A、可贷资金的供求 B、资本的供求 C、收入的大小 D、货币的供求

14、古典利率理论、流动性偏好利率理论和可贷资金利率理论的共同缺点是（A、忽略了货币因素对利率的影响

B、忽略了实际因素对利率的影响

C、忽略了收入因素对利率的影响

D、忽略了存量分析

）

15、商业信用是企业之间由于（ ）而相互提供的信用。

A、生产联系 B、产品调剂

C、物质交换 D、商品交易

16、现代经济中，信用活动与货币运动紧密相联，信用的扩张意味着货币供给的（A、增加 B、减少 C、不变 D、不确定

17、商业票据必须经过（ ）才能转让流通。

A、承兑 B、背书

C、提示 D、追索

18、信用起源于（ ）

A、 商品交换 B、 货币流通 C、 生产社会化 D、 私有制

19、现代信用产生和运行的基础是( )

A、资本主义经济内部闲置资金的调剂 B、高利贷资本

C、单纯储存的货币 D、可增值的信贷资金

。 ）

20、典型的商业信用（ ）。

A、只是唯一的商品买卖行为

B、只是唯一的货币借贷行为

C、是商品买卖行为与商品借贷行为的统一

D、是商品买卖行为与货币借贷行为的统一

21、约翰·克拉克提出了（ ）

A、边际生产力学说 B、结欲论 C、利息剩余价值说 D、利息源于利润说

22、主张利息来源于利润的经济学家是（ ）

A、约瑟夫·马西 B、亚当·斯密 C、威廉·配第 D、约翰·洛克

23、名义利率与物价变动的关系呈（ ）。

A、正相关关系 B、负相关关系

C、交叉相关关系 D、无相关关系

24、我国习惯上将年息、月息、拆息都以“厘”做单位，但实际含义却不同，若年息6厘、月息4厘、拆息 2厘，则分别是指（ ）。

A、年利率为6%，月利率为0.04%，日利率为0.2%

B、年利率为0.6%，月利率为0.4%，日利率为0.02%

C、年利率为0.6%，月利率为0.04%，日利率为2%

D、年利率为6%，月利率为0.4%，日利率为0.02%

25、一张差半年到期的面额为2000元的票据，到银行得到1900元的贴现金额，则年贴现率为（ ）。

A、5% B、10%

C、2.56% D、5.12%

26、IS-LM利率模型认为，利率是由（ ）

A、商品市场的均衡决定的

B、货币市场的均衡决定的

C、商品市场和货币市场共同决定的

C、先由商品市场决定，再由货币市场决定

27、认为利息是利润的一部分的利率理论是（ ）

A、马克思的利率理论

B、古典利率理论

C、可贷资金利率理论

D、流动性偏好利率理论

28、以银行为付款人的即期汇票是（ ）

A、支票 B、商业票据 C、银行票据 D、债券

29、下列不属于短期信用工具的是（ ）

A、商业票据 B、股票 C、支票 D、银行票据

30、出租人按承租人的要求购买租赁物，然后再出租给承租人使用的租赁形式是（A、融资性租赁 B、经营性租赁 C、消费信用 D、商业信用

31、实际利率为负，则名义利率与通货膨胀率之间的关系是（ ）

A、名义利率高于通货膨胀率

B、名义利率低于通货膨胀率

）

C、名义利率等于通货膨胀率

D、名义利率与通货膨胀率无关

32、债权人和债务人都是企业的信用形式是（ ）

A、商业信用 B、银行信用

C、国家信用 D、消费信用

33、在出口信贷中，延期付款属于（ ）

A．买方信贷 B．卖方信贷

C．银团贷款 D．双边中期贷款

34、本金为100元，年利率为10%，若按复利计算，则三年后本利和为（A．111.1元 B．122.1元

C．133.1元 D．144.1元

35、当名义利率为7.8%，同期通货膨胀率为4.8%时，则实际利率是( A．2.72% B．2.86%

）)

C．2.90% D．2.95%

36、西方国家所说的基准利率，一般是指中央银行的（ ）。

A、贷款利率 B、存款利率

C、市场利率 D、再贴现利率

37、我国同业拆借利率完全实现市场化的时间是（ ）。

A、1996年 B、1997年

C、1998年 D、1999年

38、由民间金融组织所确定的利率是（ ）

A、公定利率 B、市场利率 C、官定利率 D、实际利率

39、市场经济条件下一国利率体系中的基准利率一般是指( A、再贷款率 B、再贴现率

C、LIBOR利率 D、存贷利率

40、国家信用中的内债主要采取的形式是（ ）

)

A、政府债券 B、借贷

C、企业债券 D、票据

41、利息率的变化范围是（ ）

A、小于零 B、大于零

C、高于平均利润率 D、大于零小于平均利润率

42、某人期望在5年后取得一笔10万元的货币，若年利率为6%，按年计息，复利计算，则现在他应该存入他的银行账户的本金为（ ）

A、74725.82元 B、7472.58元

C、76923元 D、7692.3元

三、多项选择题

1、现代信用形式中两种最基本的形式是：( )。

A．商业信用 B．国家信用

C．消费信用 D．银行信用

E．民间信用

2、下列属于消费信用范畴的有（ ）。

A、企业将商品赊卖给个人 B、个人获得住房贷款

C、个人持信用卡到指定商店购物 D、个人借款从事经营活动

E、企业将商品赊卖给另一家企业

3、信用行为的基本特点包括（ ）。

A、以收回为条件的付出 B、贷者有权获得利息

C、无偿的赠与或援助 D、平等的价值交换

E、极高的利率水平

4、提出利息报酬说理论的经济学家有（ ）

A、威廉·配第 B、约翰·洛克 C、亚当·斯密 D、纳骚·西尼尔 E、约翰·克拉克

5、属于西方古典经济学派的利息理论有（ ）

A、利息报酬说 B、资本租金说 C、利息剩余价值说 D、节欲说 E、人性不耐说

6、银行信用的特点包括（ ）。

A、买卖行为与借贷行为的统一

B、以金融机构为媒介

C、借贷的对象是处于货币形态的资金

D、属于直接信用形式

E、属于间接信用形式

7、金融是由哪两个范畴相互渗透所形成的新范畴（A、货币 B、利率

C、证券 D、信用

E、商品

8、下列经济行为中属于消费信用范畴的是( )。

A、出口信贷 B、国际金融租赁

C、企业向消费者以延期付款方式销售商品

D、银行向学生提供助学贷款

。 ）

E、银行向消费者提供的住房贷款

9、在下列各因素中，能够对利息率产生决定或影响作用的有( )。

A、最高利润水平 B、平均利润水平

C、物价水平 D、借贷资本的供求关系

E、国际利率水平

10、利率作为经济杠杆，在经济中发挥着以下功能( )。

A、中介功能 B、分配功能

C、调节功能 D、国际经济功能

E、控制功能

11、中国工商银行某储蓄所挂牌的一年期储蓄存款利率属于（ ）

A、市场利率 B、官定利率

C、名义利率 D、实际利率 E、优惠利率

12、利率对风险的补偿，即风险溢价可以分解为多个项目，其中包括（ ）

A、需要予以补偿的通货膨胀风险

B、需要予以补偿的违约风险

C、需要予以补偿的流动性风险

D、需要予以补偿的偿还期风险

E、需要予以补偿投资失误的风险

四、判断题

1、现代社会中，银行信用逐步取代商业信用，并使后者规模日益缩小。（ ）

2、银行信用是当代各国采用的最主要的信用形式。（ ）

3、信用是在私有制的基础上产生的。( )

4、就我国目前现状而言，作为一个整体，居民个人是我国金融市场上货币资金的主要供给者。（ ）

5、商品生产与流通的发展是信用存在与发展的基础。（ ）

6、利率的期限结构是指利率与金融资产期限司的关系，是在一个时点上因期限差异而产生的不内利率组合。 ( )

7、利息是借贷资本的价格。 ( )

8、银行信用的优点是能充分地满足个人对资金的需要。 ( )

9、利率是一定时期本金与利息之比。( )

10、一国的通货膨胀率是影响利率的一个重要因素。 ( )

11、消费信用的主要形式有：赊销、分期付款、消费信贷。（ ）

12、经济发展的商品化是货币化的前提与基础，但商品化不一定等于货币化。（ ）

13、商业票据不能作为信用货币的形式。（ 对 ）

14、凯恩斯认为，利率仅仅决定于两个因素：货币供给与货币需求。（ ）

15、负利率是指名义利率低于通货膨胀率。（ ）

16、官定利率是指由一国政府金融管理部门或中央银行确定的利率。（ ）

17、在整个利率体系中，官定利率处于主导地位。（ ）

18、公定利率是由政府部门的民间金融组织银行、公会等确定的利率。对会员银行有约束作用，对非会员银行则也有约束作用。（ ）

19、基准利率，在西方国家通常是中央银行的再贴现利率或者国库券的收益率，在我

国主要是中央银行对各金融机构的贷款利率。（ ）

20、一般来说，平均利润率是利率的最高界限。（ ）

21、商业信用受到商品流转方向的限制。（ ）

22、商业票据不经过背书就可以转让流通，即持票人可以将票据权利转让给他人或者将一定的票据权利授予他人行使。（ ）

23、银行信用的客体是单一形态的货币资本。（ ）

24、消费信用是一种刺激消费需求的方式，也是促进生产发展的一种手段。（ ）

25、卖方信贷是出口方银行向进口商提供贷款的信用形式。（ ）

26、买方信贷是出口方银行直接向进口商或进口方银行提供贷款的信用形式。（ ）

27、最早发行短期国债的国家是英国。（ ）

28、商业信用在整个信用体系中居于主导地位。（ ）

29、消费信用工具包括分期付款、信用卡、消费信贷。（ ）

30、商业信用的主体是厂商。（对）

31、消费信用是银行或其他金融机构提供给消费者的信用，它属于间接信用。( )

五、简答题

1、试比较商业信用与银行信用的特点并说明两者之间的相互关系。

答：商业信用的主要特点有：

①商业信用所提供的资本是商品资本，仍处于产业资本循环过程中，是产业资本的一部分。

②商业信用体现的是工商企业之间的信用关系。

③商业信用与产业资本的变动是一致的。

商业信用也有一定的局限性，它的局限性主要表现在：

①商业信用的规模受工商企业所拥有的资本量的限制。

②商业信用具有严格的方向性。商业信用只能由生产商品的企业向需要该商品的企业提供。

③商业信用具有对象上的局限性。工商企业一般只会和与自己有经济业务联系的企业发生商业信用关系。

银行信用的特点有：

①从资本类型上看，银行信用中贷出的资本是从产业资本循环中独立出来的货币资本，

因此银行信用能够超越商业资本只限于产业内部的界限；此外，银行信用是以货币形式提供的，能够克服商业信用在方向上的局限性。

②银行信用是一种间接信用，它以银行及其他金融机构为中介，以货币形式对社会提供信用。

③银行信用与产业资本的变动不一致。

银行信用克服了商业信用的某些缺点，成为当代经济中信用的主要形式，但它还不能完全取代商业信用。商业信用与银行信用的关系表现在：

①商业信用先于银行信用而存在，是银行信用产生和发展的基础。例如，一些银行信用业务就是在商业信用的基础上产生的。

②商业信用与银行信用互相补充，共同促进经济发展。商业信用与商品生产和流通有密切关系，能直接为产业资本循环服务，因而在一定范围内发挥重要作用。在商业信用无能为力的地方，银行信用能够发挥自身优势，促进商品生产和流通，从而促进整个经济发展。

2、简述可贷资金利率理论的基本观点和主要内容。

答：基本观点：利率是可贷资金的供求决定的。

主要内容：可贷资金利率理论是古典利率理论的延伸，它将货币因素与实际因素结合起来。可贷资金的需求包括：投资、可贷资金的净窖藏；可贷资金的供给包括：储蓄、货币供应增量。

3、简述消费信用的积极作用与消极作用。

答：（1）消费信用的积极作用：促进消费商品的生产与销售，从而促进经济增长；有利于促进新技术的应用、新产品的推销以及产品的更新换代等；

（2）消费信用的消极作用：过度的消费信用会造成消费需求膨胀，在生产扩张能力有限的情况下，会加剧市场供求紧张状况，促使物价上涨的繁荣。

4、简要评述古典学派与凯恩斯学派的利率决定理论。

古典学派的利率决定理论是储蓄投资理论。在充分就业的所得水平下，储蓄和投资的数量仅为利率的函数，其中，投资是利率的负函数，I=I(r)且dI／dr<０；储蓄是利率的正函数，Ｓ＝Ｓ(r)且dＳ／dr>０。投资函数与储蓄函数共同决定了一个均衡的利率水平。Ｓ〉Ｒ时，利率下降，Ｓ<Ｉ时，利率上升，只有储蓄者愿意提供的资金与投资者愿意借入的资金相等时，利率才达到均衡水平。

古典学派的利率决定理论是以萨伊法则为基础的，认为一个自由竞争的经济会使整个经济体系自动达于充分就业的均衡状态。所得与利率水平完全由技术水平、资本、资源等真实因素决定，而不受任何货币因素的影响，因此，储蓄投资理论也被称为“真实的利率理论”。在现实的经济生活中，利率的高低显然

与货币的供求有密切的联系，因此古典学派忽视货币因素在利率决定过程中的作用，是有失偏颇的。

凯恩斯学派的流动性偏好理论在利率决定问题上与储蓄投资理论的观点相反。流动性

偏好理论认为，货币的供给与需求是决定利率的因素。货币供给是一个外生变量，由中央银行控制；货币需求则取决于人们的流动性偏好。流动性偏好的动机包括：

①交易动机，人们持有货币以备日常交易之需，它与收入成正比；

②谨慎动机，人们为应付紧急需要而保有一部分货币，它与收入也成正比；

③投机动机，人们持有货币以备将来投机获利。它是利率的减函数。 前两种动机均与收入成正比，合起来可用L１(y)表示，则d L１／dy>0；投机动机可用L２(r)表示，则d L２／dr<0。设货币需求为Ｍd，则有Ｍd＝L１(y)+ L２(r)。由货币供给等于货币需求，可以决定均衡的利率水平，即由Ｍs＝L１(y)+ L２(r)来决定r的水平。

凯恩斯学派的利率理论从货币的供求来考察利率的决定，纠正了古典学派完全忽视货币因素的偏颇，然而同时它又走到另一个极端，将储蓄、投资等实质因素完全不予考虑，显然也是不合适的。

六、论述题

1、什么是利率市场化？结合实际情况谈谈我国利率市场化进程。

利率市场化是指金融机构在货币市场经营融资的利率水平由市场供求来决定，它包括利率决定、利率传导、利率结构和利率管理的市场化。

利率市场化是我国金融体系和国民经济发展到一定阶段的产物，可以说利率市场化的过程就是创造利率市场化环境的过程。政府对利率的控制最终将会阻碍金融部门的发展，放开利率要求有一定的前提条件，要有充分的政策准备。否则，即使可以很容易地放开利

率，但却会损害到整个金融系统的安全。利率市场化改革可从以下各方向进行：

1） 选择宏观经济稳定期间推行市场化

推行利率市场化的首要条件，是外在宏观经济必须保持稳定，因在不稳定的情况下推行市场化，可能会造成更大的市场波动，令改革功亏一篑。

2）促进货币市场於订立利率的影响力

利率订立的有效性在於能否反映市场对资金的供求现况，根据“高效能市场假设”（EfficientMarketHypothesis），股票的价格会有效地依循市场上一切消息作出适当调整。利率与股价间存在着密切的关系，故利率也受着消息的流动性所影响。

3）发展一个体制完善的市场

利率影响着市场内一切经济活动的价格，其高低变化反映着资金市场的供求，没有一个体制健全、完善的金融市场，也不可能存在一个以价格为主导的市场机制，利率市场化也就不能真正地体现。

4）扩大利率浮动的空间

5）加强央行对利率的敏感度

央行对利率的敏感在於利率变化对金融市场的影响，如何维持金融市场的基本秩序，促进利率市场化，以增强银行对基础货币的调控，从而订立有效的基准利率。

利率市场化机制的实行，必须是渐进式的。因为一次性的完全利率开放可能会造成经济波动，正如早期中国经济改革经验，一放就乱，所以在推进市场化时，央行应发挥公开市场的作用，来调控贷款的最低利率和存款的最高利率。长远来说，应该成立利率衍生工具市场，使市场个体能通过各种金融产品的交易来防范或降低利率风险，从而最终达至中国利率市场化目标。

七、计算题

1、某顾客向银行存入本金p元，n年后他在银行的存款是本金及利息之和。设银行规定年利率为 r，试根据下述不同的结算方式计算顾客n年后的最终存款额。

1) 每年结算一次；

2）每月结算一次；

3）每年结算 m次(注:m趋向无穷大)。

np(1r)答：（1）

（2）

p(1r)12n12

（3）

p(1rmn)nrpem当m趋向无穷大时，结果为